こんにちは、ちるますです。
1987年10月19日、世界の株式市場が一斉に暴落した「ブラックマンデー」。この歴史的な暴落は、今でも投資家の間で語り継がれています。なぜこのような事態が起こったのか？ そして、現代の資産運用にどう活かせるのか？
今回は、ブラックマンデーの概要と、その教訓を基にした資産運用の考え方について解説します。
☑ブラックマンデーとは？
ブラックマンデーとは、1987年10月19日に発生した世界的な株価の大暴落のことです。特にアメリカのダウ平均株価は、一日で約22％も下落しました。この影響は瞬く間に世界中に広がり、日本を含む各国の株式市場も大きな打撃を受けました。
なぜ、こんな事態になったのでしょうか？
主な原因としては、
プログラム売買の暴走：当時、コンピューターによる自動売買が普及し始めていました。しかし、急落時に損失を抑えようとする売り注文が一気に増え、さらなる暴落を引き起こしました。
過剰な信用取引：投資家が借金をしてまで株を買っていたため、急落すると返済のためにさらに売りが加速しました。
市場心理の悪化：恐怖が市場を支配し、売りが売りを呼ぶ連鎖が止まらなくなりました。
☑ブラックマンデーの教訓
この大暴落から学べる教訓は、現代の投資家にとっても非常に重要です。
1. 長期的な視点を持つ
ブラックマンデーで大きな損失を被った人もいましたが、数年後には市場は回復しました。短期的な値動きに一喜一憂するのではなく、長期的な視野を持つことが大切です。
2. 分散投資を徹底する
ブラックマンデーでは、特定の市場や銘柄に集中投資していた人ほど大きな損失を受けました。株式だけでなく、債券やコモディティ、不動産などにも分散することで、リスクを抑えることができます。
3. 過度な信用取引は避ける
借金をしてまで投資を行うと、市場が下落した際に損失が拡大しやすくなります。自分の資産の範囲内で投資することが、長期的な安定につながります。
4. 感情に流されない
市場が暴落すると、不安に駆られて慌てて売却したくなるものです。しかし、冷静に判断し、むしろ割安になった銘柄を買い増すチャンスと捉える視点も重要です。
☑現代の市場における警戒点
ブラックマンデーから数十年が経ちましたが、同じような暴落が再び起こる可能性はゼロではありません。
特に現在では、
AIを活用した高速取引の普及
SNSによる市場心理の急変
地政学リスクの影響
など、新たなリスク要因が増えています。
しかし、基本的な投資の原則は変わりません。長期的な視点を持ち、リスクを分散し、冷静に市場と向き合うことが重要です。
歴史を学ぶことで、未来の投資判断に役立てることができます。ブラックマンデーの教訓を活かし、賢い資産運用を目指しましょう。
それではまた、ちるますでした！
