銀行は、「事業再生」という取組みを終えつつある

◆政府・金融庁の今後の動き

平成30年を目処として、中小企業再生支援協議会が

閉鎖となる予定であることをご存知の方は、あまり多くない

のではないでしょうか。

第三者的立場から主にリスケジュール中の企業の再生計画を策定し、

銀行の返済条件緩和の了解を得る際によく登場する機関であり、

既に取扱い件数は１万件を超えています。

弊社自身、その下部組織的な位置づけである

経営革新等支援機関の認定を得ており、既に百数十件の取扱い

を行ってきております。

が、近い将来この制度は縮小していくということです。

本取組みは助成金・補助金の対象にもなっておりますが、

その予算自体が来年度においても減額が行われていることからも

明らかです。

◆ここ数年で、静かに選別は行われてきた

元々、これまで考えられてきた事業再生は、概ね

・企業の存続を前提として

・経営者の承継や相続を深くは考慮しないで

・事業収益と、遊休資産の売却による負債圧縮、純資産改善

することを目的としてきました。

銀行にとっては、融資に対する貸倒引当を充分に積んでおく

期間だったともいえます。

貸倒引当は金融庁が2年前に「十分」と判断を下しており

（個別に考えればどうみても足りてない銀行もありますが、

それは統合対象になるだけ）

銀行側の最終処理準備は整ってきています。

これが選別の実態です。

リスケジュール中の企業に対しては、銀行は

リスケジュールを継続しても、それ以上は動かない

という選別手法をとっている、ということ。

しかし、この選別の動きも経過措置。本番はこれからです。

キャッシュフローがプラスであることを証明した企業は

（リスケ中でも資金繰りが回る、ということは概ね

銀行取引を除いたキャッシュフローがプラス、黒字）

将来の存続性を明らかにしなくてはなりません。

経営者としては、自らの生きてきた証を残すため、自ら

銀行に逆提案していくくらいが丁度いいはずです。結果的に、

そんな企業が銀行からも評価され、協力を得られます。

計画進捗が悪くても、銀行に評価を得られるポイント

中小企業が銀行に対して作成する
経営改善計画書について、
一般的に計画の進捗で問題がない水準は
達成度80％とされています。しかし、その基準だけに
捕らわれ過ぎる必要はありません。

特に、ここ１～２年間で、その傾向が強まっていますので
今回はその点を確認します。


今日、銀行が条件変更中の企業の計画進捗に対して
求めるものは、下記の通りになります。

・計画達成はして欲しいが、銀行がある程度返済を待つことで
　金利を支払えるだけの収益改善をしてくれているのならば
　「待つ」ことの協力には吝かではない

・ただ、改善内容が「たまたま市場が好転した」とか
　「仕入相場が下がった」など、外的要因に依存している
　だけのものでは心もとない。

　自助努力で改善した成果を示してくれれば、それは
　評価する。例えば

　見積もり算出から見直し、金額が合わない新規を止めた
　ものの、新規自体は件数で前年と同水準で
　受注単価は2割増加した

　取引先別の採算を新規に算出、一定水準以下の取引を取りやめ
　売上は1割減少したが、利益は寧ろ○百万円改善した

　賞与を支給したが、これは3名減員したものの売上を維持した
　ことに対する社員の成果への報酬であり、減員した分の
　人件費削減の範囲内である

等であれば、結果として目標未達であっても
「自らの努力による改善活動が進捗している」
として、かなり好意的に受け取ってもらえます。

・その結果として、赤字であっても必ず黒字へ向かう方向に
　なっていることが確認できること。例えば、

　今期も赤字ではあるが、キャッシュフローで考えると
　（当期利益＋減価償却）黒字に復帰した
　通期では赤字であるが、月次で考えると下半期で黒字に
　なっている

　最終利益は赤字だが、経常利益ではプラスに浮上した

等、です。

大事なことは、あらかじめこうする、といったことに対しての
結果や成果だったり、実際の取組みが存在するものに対する
評価だ、ということです。
表面上の規定よりも、本物の努力をみてもらえる、という
意味で、前向きに捉えたいものです。

【用語集】粉飾

粉飾とは

経理または決算の数値を不正に変更すること。