日経VIが上がっています。高VI下でVI上昇を見込んだポジションを組んでも旨みは薄いですが、諸々のイベントが控えていることを鑑みるとここでバックスプレットを組むのも妙味ありと思えます。
かなりファーのプットですがSQまで期間があるのでバックスプレットをくみます。クレジットを組んでボラティリティの低下を待ち、VIが跳ねるようならプットを追加するという作戦にしても良いのですが、崩れるタイミングがあるとすれば瞬間的な雪崩になるとみています。その場合プットを追加するタイミングが難しく、ファーのバックスプレットを長めに持つ若干リスキーな戦法にしました。
put
P42500@365＊3売
P42000@325＊6買
