※資産額は2026年9月27日時点の集計です。月末確定値ではありません。
資産状況
総資産
総資産：4,402万円
前月比：約−32万円
前年比：+942万円
年初来：約＋1,105万円
※年初来は、前回記事の総資産と年初来増加額から逆算した概算です。
内訳は以下の通りです。
| 資産区分 | 金額（前月比） |
|---|---|
| 現金 | 197万円（約＋24万円） |
| 債券・MMF・GOLD | 1,483万円（約−13万円） |
| 株式・投資信託・NISA・iDeCo | 2,721万円（約−44万円） |
※万円単位で丸めているため、内訳と合計には端数の差があります。
運用総利益
-
前月比：-48万円
-
前年比：+686万円
9月の市場動向
9月25日までの主な市場動向は以下の通りです。
| 指標 | 9月の動き |
|---|---|
| S&P500 | 約＋0.8% |
| 日経平均 | 約＋0.1% |
| フィラデルフィア半導体指数 | +11% |
| ソフトウェア指数 | -5% |
| ドル円 | -1.2% |
| 米国債 | 長期金利が上昇し、長期債価格には下押し圧力 |
| 金 | 約−4.0%（ドル建て） |
今月は、SP500、日経平均ともに上昇をしたものの、ドル相場が159円から157円まで下落し、
ドル建て資産が多い私のポートフォリオはその影響を受け、全体的に資産が下落する結果となりました。
全体で4000万ちょっとくらいあり、ドル建て資産の割合が75%あるので、3000万近くはドル建て資産なので、
米ドルの下落がそのまま資産へのダメージにつながるわけですね。
もう少しドル建て資産を減らすことを今の局面では検討していいかもしれないですが、
長期的な推移を予測するのは難しいことから、なかなか難しいですね。
米国の金融政策とインフレ
8月の米国消費者物価指数は前年比3.4%、食品とエネルギーを除くコア指数は前年比2.4%となりました。コア指数の伸びは前月より低下しましたが、ガソリン価格の上昇などにより、総合指数は高止まりしています。米労働統計局
FRBは9月16日の会合で、政策金利を0.25%引き上げ、3.75～4.00%としました。声明では景気や設備投資の底堅さに言及する一方、インフレが依然として高いことを指摘しています。FRB声明
金利上昇は、成長株や長期債の価格にとって重荷になり得ます。保有する債券についても、利回りだけでなく、満期までの期間と為替の影響を確認していきたいところです。
日本の金融政策
日本銀行は9月18日の金融政策決定会合で、政策金利を1.25%へ引き上げました。原油高や円安などの物価への影響を指摘し、経済・物価の状況に応じて引き続き利上げを検討する方針を示しています。日本銀行の公表資料
利上げは銀行の収益改善につながる可能性がある一方、企業の借入負担や長期国債の価格にはマイナスに働く面もあります。日本株と円建て債券の両方を保有しているため、今後も金利動向を確認していきたいと思います。
保有銘柄の状況
現在の含み益が大きい主な米国株は、以下の銘柄です。
| 銘柄 | 現在の含み益 |
|---|---|
| アルファベット | 約＋52万円 |
| マイクロソフト | 約＋31万円 |
| アマゾン | 約＋21万円 |
| GitLab | 約＋18万円 |
| セールスフォース | 約＋12万円 |
※課税口座とNISA口座の円換算含み損益を合算しています。今月だけの利益ではありません。
アルファベット、マイクロソフト、アマゾンは、引き続き含み益の大きい保有銘柄です。GitLabやセールスフォースなどのソフトウェア株にも含み益があります。
日本株では、以下の銘柄に含み益があります。
| 銘柄 | 現在の含み益 |
|---|---|
| iシェアーズ日経225 ETF | 約＋34万円 |
| 任天堂 | 約＋9万円 |
| NRI | 約＋10万円 |
| サイボウズ | 約＋8万円 |
| 三菱UFJ | 約＋8万円 |
※こちらも課税口座とNISA口座を合算しています。前回記事と口座の集計範囲が一致しているか未確認のため、表同士の差額を月間損益として比較することはできません。
個別株に加え、S&P500、全世界株式、日経225、TOPIXなどのインデックス商品も保有しています。今後は評価額だけでなく、個別株と投資信託の投資先の重複や、外貨建て資産の割合にも目を向けながら、資産配分を確認していきたいと思います。