１月30日(火)明治安田ｱﾒﾘｶ 長谷川悠貴氏
《ハイテク企業の決算の注目点》
10-12月期決算発表の経過
事前の期待値が低かったので「予想上回る」結果連発かと思われたが、過去平均よりいい訳ではない
今週はマグニフィセントセブンの決算
決算次第で相場全体の方向性が決まる
時価総額からも利益からも最早SP500指数はマグニフィセントセブン指数と言っても過言ではない？
《ベライゾンに注目》
契約者数の伸び著しいベライゾンに注目
社会インフラである通信企業は景気変動による業績影響は少ない
今まで利上げで配当の魅力が相対的に下がっていたが、利下げとなれば17年連続増配の同社に脚光
１月31日(水)米国みずほ証券 兼松渉氏
《人員削減相次ぐ》
大幅人員削減相次ぐ
人員確保の為に過剰に雇い過ぎていた分の削減か
合わせて労働をＡＩに置き換え始めたか
大幅人員削減した企業の株価はその後大幅上昇
《再選目指す株式相場》
現職大統領が再選を目指す大統領選挙の年で下落した年は無し
２月１日(木)大和証券CMｱﾒﾘｶ矢澤賢氏
ＦＯＭＣ後の相場反応
・株式は３月利下げ期待の剥落で大きく下落
・債券は利上げ局面終了宣言で金利は低下、３月利下げが無い事が強調されてやや金利上昇
声明文でもパウエル記者会見でも３月を含めた早期利下げは無い事を殊更に強調
《データセンターで明暗》
MicrosoftやGoogleの設備投資計画の増大、及びスーパーマイクロコンピューターの決算での「需要に供給が追いつかない」発言からintelやＡＭＤの決算は物足りない感
⇒ＡＩ向けといったハイエンドの半導体需要は旺盛だが、その他半導体はまだまだという事か
⇒来月発表のNVIDIA決算で再び驚かされる
２月２日(金)野村ｸﾞﾙｰﾌﾟ石光一彰氏
《雇用統計見通し》
１月雇用統計の予想
非農業部門雇用者数＋16万人
平均時給 ＋０.２％
⇒毎月１２日を含む週に公表される
金曜日の場合には１週間程度調査対象外となり伸びが鈍化するもの
☆但し、賃金はそう簡単に引き下げられない
他と比較して緩やかな鈍化になると推定出来、それは強い消費が続く事を意味する
《ヘッジファンド動向》
１月のＮＹ株式の上昇の背景にはトレンドフォロー系のヘッジＦの買いがあった
けれどトレンドフォローが故に下落が始まれば考え無しに売ってくる
やはり今、安心なのは生成ＡＩ関連か
