反省と分析と対策

１．反省

　　・相場の転換点を、事前に予想することはできない。

　　・急激な下げの局面で、自分の資産を守るにはそれなりのコストがかかる。

　　・リスクヘッジのコストを惜しんではならない。

　　・K証券に現物玉が偏った結果、K証券での「信用買い」ポジションが過大となった。

２．分析

　(1)投資方法

　　・全資産の７割を、現物株式で長期保有している。

　　・長期保有する現物株式は、含み益を有するものだけを残している。

　　・現物株式を保証金として、信用取引で中期トレードをしている。

　　・下落から上昇へと潮目が変わったと判断した場合、積極的に信用取引で「買い」

　　　ポジションを構築している。

　(2)リスクヘッジ

　　・現物株式が含み損を抱えた場合、信用取引の買いを利用して「結果的」に底値で

　　　買った状態としている。

　　・現物株式のヘッジとして、option取引を利用して下落に備えている。

　　　option取引のコストとして、現物株式資産の１％を充当するルールが守れていなかった。

３．今後の対策

　　・K証券の「信用買い」ポジションを総て解消した。

　　・適正量の「put買い」ポジションを構築する。

　　　下落に動じないポジションを構築する。

　　　具体的には現物は長期保有を厳守、含み益の減少はoption取引のヘッジ利用で耐える。

　　・証券会社K、M、E、Oの４社に、それぞれ500づつの資産を分散保有する。

　　・具体的には、K証券の現物保有株式をE証券に移管する。（移管は無料なので助かった）

４．中期目標

　　・今年中に、証券４社に預けた資産を各500→1000と倍増し、計4000とする。

　　・大きな儲けを一気に狙わず、コツコツに徹する。